공매도 뜻, 대차거래/대차잔고와 공매도의 관계, 공매도잔고 확인

공매도 종목 확인/ 대차 잔고 급증/ 공매도 비중 상위

▲ 4월 29일 포스팅에서 떨어져 나옴! ▲ 

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1. 공매도

2. 대차거래

3. 공매도와 대차거래/ 대차잔고의 관계

4. 종목별 대차잔고, 공매도 잔고 확인 방법!

 

이 순서대로 레츠꼬우!

 

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1. 공매도 (Short Selling, 空賣渡)

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■ 소유하지 않은 증권을 매도함.

무차입 공매도가 금지된 우리나라에서는 일반적으로 차입한(빌린) 증권을 매도하는 차입공매도를 의미.

 

■ (차입) 공매도

주가 하락이 예상되는 경우 주식을 먼저 빌려서 판다. 이 행위를 '차입공매도'라 칭한다.

이후에 주가가 하락하면 주식을 싸게 사서 갚음으로써 차익을 남긴다.

 

 

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■ 공매도 활용

- 자신이 보유한 증권의 가격 하락에 따른 손실 회피(헤지).

- 고평가 된 증권의 매도를 통한 차익을 얻음.

 

■ 공매도 위험성

보통 주식을 매수했을 때 엄청나게 떨어져도 '0' 이하로는 떨어질 수가 없기 때문에 손실은 100%가 최대이다.

 

하지만 반대로 주가가 오르는 건 천장이 없기 때문에 이론상으론 공매도는 100% 이상, 무한대로 잃을 수가 있다. 

(실제로는  주가가 오르면 담보비율이 떨어져 반대매매를 당한다.😓)

 

 

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■ 숏커버링(short covering)

▶ 공매도한 주식을 되갚기 위해서 다시 사는 환매수.

▶ 공매도 후에 실제 주가 하락으로 차익을 챙기는 경우와 반대로 주가가 상승해서 손실을 줄이기 위한 경우 두 가지 다 숏커버링에 해당한다.

 

 

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2. 대차거래 (Securities lending and borrowing/ 貸借去來)

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■  대차거래

주식을 장기 보유하는 금융회사(대여자)가

단기적으로 이를 필요로 하는 차입자(다른 금융기관)에게

수수료를 받고 주식을 빌려주는 거래.

 

■ 계약 종료 시 대여자에게 동종동량의 증권으로 상환할 것임을 약정함으로써 성립.

빌린 투자자는 연말 배당금과 이자를 대여자에게 지급해야 함. 

 

 

■ 대차거래 업무 취급기관

 : 증권회사, 한국 예탁결제원, 한국증권금융

금융투자협회가 이들의 대차중개실적을 모두 취합하여 시장에 공시한다.

 

■ 대차거래의 활용

대차는 공매도뿐만 아니라 CB(전환사채)나 BW(신주인수권부사채)에 대한 헤지거래, 종목별 보유 비중을 맞추기 위해, 재대여, ETF 설정, Repo 거래에 필요한 증권 조달, 결제불이행 부족분 충당 등 다양한 투자전략 목적으로 활용된다.

 

 

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3. 공매도와 대차거래/ 대차잔고의 관계

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■ 공매도를 하려면 대차거래로 먼저 주식을 빌려야(대차 해야) 한다.

 

현재 우리나라에서 무차입 공매도(Naked short sale)가 금지됨에 따라 공매도를 하기 이전에 대차계약 체결 여부에 대한 확인이 있어야 한다.

공매도를 하기 위해서 대차거래를 통해 대차 물량을 확보해야 한다.

 

■ 공매도 예정수량 ≠ 대차거래잔고

 

대차거래 잔고  =  대차잔고 투자자가 빌린 주식 중에 아직 갚지 않은 주식의 물량.

 

대차 된 주식은 공매도에만 쓰이는 것은 아니므로 대차잔고가 증가한다고 해서 꼭 모든 물량이 공매도로 이어진다고 볼 수는 없다.

대차 된 주식 중에서  실제 공매도 자금은 대차거래 잔고 중 일부임.

 

 

 

but! 

■ 공매도의 선행지표로 통한다.

 

보통 개인이 공매도 대기 물량을 예측하는데 대차거래잔고가 힌트가 된다.

 

▶ 대차잔고 증가 / 잔고가 늘어나고 있으면, → 주식을 빌려가놓고 아직 청산하지 않은 물량이 늘고 있다. →  공매도에 사용될 가능성이 있는 대기자금이 늘었다고 해석. ▶ 반대로 대차잔고 감소/ 잔고가 줄어들고 있으면 , → ‘숏커버링’이 발생  →  매수세로 인해 주가가 상승할 가능성이 크다고 해석.

 

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공매도 재개를 앞두고 4월 28일 기준 대차거래 잔고 금액은 55조 3344억 원이다.

저번 달 3월 25일 51조 9512억 원보다 3조 3831억 원 늘었고, 21년 초 1월 4일에 46조 8210억 원 보다는 8조 5134억 원 증가했다.

 

대차잔고가 상당히 많이 증가하고 있는 만큼 초기에 공매도 수요가 있을 것으로 예상된다.

 

 

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4. 종목별 대차잔고, 공매도 잔고 확인 방법!

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■  개별 종목 대차 잔고 확인

자신이 갖고 있는 종목의 대차 잔고를 알고 싶다면,

 

① ▼한국거래소 정보데이터시스템에서 제공하는 금융투자협회의 

'대차거래 추이'에서 

종목을 입력해서 확인하면 된다.

app/com/main/Main

 

② 아니면 자신의 증권사 hts나 mts에서

'대차거래추이'를 살펴봐도 된다.

 

잔고가 늘고 있는지, 줄고 있는지 확인해 보자.

 

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■  개별 종목 공매도 잔고 확인

 

공매도 잔고 공매도를 한 뒤에 주식을 사지 않고 남아있는 물량.

 

▼한국거래소 정보데이터시스템

공매도 잔고 > 개별종목 공매도 잔고 > 조회 구분에 전종목 말고 개별 추이를 클릭해서 

종목명을 입력하고 확인한다.

 

(역시나 각 증권사에서도 확인 가능하다.)

 

공매도 잔고 확인! 

KRX 정보데이터시스템

 

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공매도, 숏커버링, 대차거래, 대차잔고 등의 기본 뜻부터

공매도와 대차잔고 사이의 관계,

대차잔고/ 공매도 잔고확인 방법까지

싸~악 정리해 봤다.

 

관심종목이 더 오를 여력이 있는지 파악하는데

공매도와 관련해서 잔고 등을 확인해 보는 것도 한 방법이니

관심종목이나 보유종목을 점검해 보자.

 

그럼 오늘은 여기까지-

굿럭 뿅!